다날(064260) 참고용 리포트

※ 본 문서는 참고용이며, 투자·매매 권유가 아닙니다. 주가·시총·실적 등은 시점에 따라 달라지므로 증권·금융 사이트 및 공시(DART/KRX/FnGuide 등)에서 반드시 확인하시고, 최종 투자 판단과 책임은 투자자 본인에게 있습니다.
※ 본문에 기재된 수치는 수집 시점/집계 기준(연결/별도, 회계 처리, 주가 산정일)에 따라 달라질 수 있습니다.

1. 총합 점수(⭐ 0~5.0) + 한 줄 요약

2. 기업 개요

사업 내용(요약)
휴대폰 결제를 중심으로 결제·인증 사업을 국내외에서 한다고 하며, 커머스·디지털콘텐츠·프랜차이즈 등 다각 부문을 언급합니다. 통합 결제 플랫폼 및 AI·가상자산 관련 서비스를 출시한다고 합니다(세부는 공시 기준). 연결 종속 15개사(기업개요).

3. 재무 안정성 & 수익성

최근 실적(2025년·2024년·2023년, IFRS연결 연간 / 단위: 억 원)
※ 네이버 금융 기업실적분석 IFRS연결 표 기준.

보조 지표(동일 표 기준, 참고)
- 부채비율: 2025년 약 141.22% (2024년 약 140.51%)
- 당좌비율: 2025년 약 227.63% (2024년 약 120.05%)
- ROE(지배주주): 2025년 약 -21.22% (2024년 약 2.46%)
- 영업이익률: 2025년 약 1.03% (2024년 약 0.53%)

해석(요지)
2025년에는 매출이 전년 대비 감소했고 영업이익은 소폭 흑자로 개선된 표시입니다. 당기순이익은 대규모 적자로 나타나 2024년 흑자와 대비됩니다. 분기 표상 2025년 4분기 영업손실·당기순손실이 잡힌 분기가 있어 손상·법인세·지분법 등 원인은 감사보고서로 확인합니다.

4. 성장성

분기 매출(2025년, 동일 표 분기 열 합산 검증 / 단위: 억 원, 참고)
※ 분기별 단일 분기 수치로 표시된 경우, 연간 합계는 약 2,254억 원과 일치합니다(567+565+563+559).

5. 주가 모멘텀 & 수급

기준일(참고): 2026-04-16 (네이버 금융 시세 스냅샷, 장마감 약 15:44경)

해석(요지)
52주 고저 차가 매우 큰 편으로 변동성에 유의합니다. 적자 구간에서 PER은 의미 제한이 있고 PBR은 자본 변동과 함께 봅니다.

6. 산업/시장 트렌드 부합도

• 전자결제·모바일 침투율·오프라인 통합과 방향성 연동
• 가상자산·스테이블코인 제도·파트너 뉴스 — 실적 전환은 별도 검증
• 동종 비교 표의 대형 SI·PG와 PER 단순 비교는 한계

7. 리스크 요인

• 대규모 당기순손실·ROE 악화
• 매출 감소·마진 압박
• 규제·수수료 정책·경쟁
• 부채비율 부담
• 테마·수급에 따른 급등락

8. 종합 평가표

9. 목표 주가 시나리오(참고용·권유 아님)

실제 목표주가·적정가는 증권사 리서치와 공시를 참고하시기 바라며, 투자 판단은 투자자 본인에게 있습니다.

10. 한 줄 총평

다날은 결제·핀테크 코스닥 종목으로 2025년 연결 실적은 영업 흑자에도 당기순손실이 크게 표시되어 공시·감사보고서 없이는 손익 구조를 단정하기 어렵습니다.

11. 투자 관점별 코멘트(참고)

• 단기: 공시·뉴스, 거래량, 규제 이슈
• 중장기: 거래액·수수료, 종속 실적, 자본 건전성

12. 면책 문구

• 본 문서는 참고용이며, 투자·매매 권유가 아닙니다.
• 주가, 시가총액, 52주 고가·저가, PER·PBR·ROE·EPS·BPS, 실적, 목표주가 등은 시점과 산정 기준(연결/별도)에 따라 달라질 수 있으므로, 반드시 DART·KRX·FnGuide·네이버 금융 등에서 확인하시기 바랍니다.
• 최종 투자 판단과 책임은 투자자 본인에게 있습니다.

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